Et hårdt forsikringsmarked eller bare en ny norm?

Forsikring er et effektivt finansielt redskab, der giver virksomheder mulighed for at overføre risiko til en tredjepart, hvilket giver beskyttelse mod udsving i resultatopgørelsen (P&L) og muliggør vækst ved at absorbere andre risici, mens forsikringsbare risici afdækkes. Ofte er forsikring et forretningskrav, der pålægges af forretningspartnere og långivere. Pointen er, at virksomheder har brug for, at forsikringsmarkedet er levedygtigt og dermed pålideligt til at betale erstatningskrav, når de opstår på kort og længere sigt. Som man siger: "Vegas blev ikke bygget på vindere", og forsikringsmarkedet kan ikke overleve på længere sigt, hvis omkostningerne ved erstatningskrav overstiger de modtagne præmier. Det har måske fungeret i et miljø med højere investeringsindtægter, men det er ikke tilfældet i dag.

Erfarne risikostyrere brugte mere end et årti før 2018 på at spekulere på, hvornår forsikringsselskabernes forsikringsvirksomhed ville indhente skadesbehandlingssiden – hvilket ville føre til højere præmier, reduceret kapacitet og begrænsede vilkår og betingelser. Selvom det ikke var vores ønske, blev det snart virkelighed; det, der nu beskrives som et hårdt marked. Selvom markedet går som en and og snakker som en and, er markedet så "hårdt" i cyklisk forstand, eller er dette den nye norm? Og hvad skal risikostyrere gøre ved det?

Evaluering af det nuværende marked

Når jeg betragter den aktuelle markedssituation og de faktorer, der driver skadesanmeldelser og de dermed forbundne omkostninger, konkluderer jeg, at markedet er i ligevægt – en ny norm, om man vil. Vi kan måske se toppe og dale blandt forsikringsbrancher, forsikrede og år, men hvis du venter på, at priser, vilkår og kapacitet vender tilbage til 2010-niveauet, kan du lige så godt pakke en madpakke. Mere specifikt skal du overveje, hvad der er i nyhederne i øjeblikket: klimaforandringer, stigende havtemperaturer, den varmeste sommer nogensinde, flere skovbrande og oversvømmelser, for ikke at nævne øgede tab som følge af sekundære farer. Tilføj de fortsatte forstyrrelser i forsyningskæden, forsinkelser i reparationer og inflation (social og økonomisk), og der er ringe chance for, at lavere priser og forbedrede vilkår vender tilbage i den nærmeste fremtid.

Hvad er det næste skridt for risikomanagere?

Spørgsmålet til risikostyrere over hele verden er: "Hvad vil du gøre ved det hårde marked?" At vente på, at markedet vender (mens man betaler forhøjede præmier) er ikke et klogt valg. Naturligvis anvendes risikostyringsværktøjer og -muligheder som øgede selvbeholdninger, captive-selskaber og risikoreduktion. Men med øgede selvbeholdninger og captive-selskaber forbliver den underliggende risiko hos den forsikrede. Med hensyn til risikoreduktion er det afgørende at evaluere ROI, identificere den relevante risiko, der skal reduceres, og måle effektiviteten af metoden.

Da der nu er en betydelig risiko tilbage hos den forsikrede, er det mere vigtigt end nogensinde, at virksomheder:

• Få et klart overblik over de samlede risikomæssige omkostninger (TCOR).
• Fuldt ud forstå og have tryktestet deres tabsimuleringer i lyset af de ændrede forhold.
• Udnytter teknologi og dataanalyse fuldt ud, hvilket fører til bedre resultater i forbindelse med skadesanmeldelser.

Når man uddyber disse overvejelser, kan man se, hvor tæt de hænger sammen med hinanden og med de underliggende data, som er afgørende for dit program. For det første skal du sikre dig, at du har komplette og nøjagtige historiske data for at få et klart overblik over din virksomheds TCOR. For det andet er det vigtigt at erkende, at ekstrapolering af historiske data fremad ikke nødvendigvis afspejler fremtidige tab – især med langvarige skadesanmeldelser, men også med hensyn til prognoser for ejendomstab. Det vil sige, at hvis du ikke tager højde for de stadigt skiftende vejr-, ansvars- og inflationsmønstre, vil dine prognoser sandsynligvis være for lave. For det tredje kan din skadepartner ved hjælp af banebrydende teknologi og dataanalyse have en positiv indflydelse på dine skadesresultater, hvad enten det er gennem omkostningsbesparelser, undgåelse af retssager, hurtig afvikling eller forbedret skadesoplevelse. Undlader du at gøre dette, vil det have en negativ indflydelse på din TCOR og potentielt og unødvendigt udsætte dit brand for en øget risiko for skade.

Styring af dine samlede risikomæssige omkostninger

Det bedste tidspunkt at identificere dine risikopartnere er, før der opstår et tab – og Sedgwick kan hjælpe dig med det. Organisationer, der formår at navigere i risici, bliver belønnet. Ingen af os ved, hvad resten af 2023 vil bringe, men uanset hvad der sker, kan du være sikker på, at Sedgwick vil være der for dig, følge med i tendenser, dele ideer, tilbyde support, bringe det bedste fra vores globale og lokale ressourcer i spil og forestille os, hvad der kommer til at ske.