Par Bart Oversier – expert en sinistres majeur et complexe
Dans un contexte de difficultés économiques, les mesures visant à lutter contre la propagation de la COVID-19 ont eu un impact négatif sur les ventes des entrepreneurs du monde entier. Pendant les périodes de confinement, le gouvernement néerlandais a organisé une aide pour atténuer le risque de chute massive des entreprises - l’initiative la plus importante étant les programmes NOW.
Impact à grande échelle sur les chaînes d’approvisionnement et les temps de reconstruction
Le dernier confinement aux Pays-Bas a pris fin en février 2022. Peu de temps après, l’armée russe envahit l’Ukraine. Après l’invasion, en plus des pénuries de biens créées par les confinements, l’économie européenne a dû faire face à des délais de livraison encore plus longs. En outre, les taux d’inflation ont grimpé en flèche alors que les prix mondiaux de l’énergie et des produits de base ont fortement augmenté.
L’étroitesse de la chaîne d’approvisionnement , également connue sous le nom de pénuries de biens et de services , n’est pas la seule préoccupation. Les Pays-Bas sont confrontés à une pénurie de main-d’œuvre qui a laissé de nombreux secteurs en sous-effectif. L’étroitesse de la chaîne d’approvisionnement et du marché du travail entraîne de longs délais de livraison des biens et des services. Pour ceux qui subissent des dommages matériels, cela augmente la période requise pour remplacer les biens et les stocks perdus. Les délais requis pour le rétablissement augmentent également.
En ce qui concerne les programmes aux Pays-Bas, deux développements ont été ajoutés pour aborder la reconstruction des structures :
Développement 1
Toute personne qui va construire neuf ou qui a besoin de réparations structurelles majeures est tenue de demander un permis environnemental (anciennement un permis de construction). Le moment de la demande détermine les exigences qui doivent être respectées. Une demande soumise aujourd’hui, par exemple, doit être conforme aux règlements du code du bâtiment tels qu’ils sont en vigueur aujourd’hui. À compter du 1er février 2022, le principe de construction est tenu de fournir au bâtiment une grande quantité d’énergie renouvelable en cas de rénovation majeure (lire : réparation d’un dommage majeur au bâtiment). En pratique, cela force efficacement l’installation de panneaux solaires, d’une chaudière à chaleur et / ou d’une pompe à chaleur. Cependant, les pompes à chaleur en particulier sont à peine disponibles en raison de la rareté de la chaîne d’approvisionnement d’une part, et de les commander en masse en raison de la forte augmentation des prix de l’essence d’autre part. Par conséquent, la date limite de construction continue d’augmenter.
Développement 2
Le 2 novembre 2022, la Division du droit administratif du Conseil d’État a statué que l’exemption de construction de l’azote n’est pas conforme à la loi européenne sur la protection de la nature. Par conséquent, la division a conclu que cette exemption de construction ne peut pas être utilisée dans les projets de construction. Bien que cela supprime l’exemption de construction, cela ne signifie pas qu’il y a maintenant une interdiction totale de la construction. Comme dans la situation qui a précédé l’introduction de l’exemption pour la construction, les conséquences possibles des émissions d’azote doivent maintenant être étudiées par projet. On peut s’attendre à ce que cette décision ait des effets retardés sur l’octroi des permis.
Ces développements complexes se traduiront - beaucoup plus souvent que c’était le cas auparavant - dans la période d’assurance habituelle de 52 semaines n’étant pas suffisant pour compléter complètement le rétablissement. Pour vous assurer que les opérations commerciales se remettre sur les rails, envisagez d’opter pour une période assurée d’au moins 78 à 104 semaines. Bien entendu, un inventaire des risques propre à l’entreprise est nécessaire avant de prendre une décision.
Considérations relatives aux revenus après la COVID
De nombreux propriétaires d’entreprise, y compris l’industrie hôtelière, ont perdu des ventes en 2020 et 2021 en raison des confinements. D’autres secteurs en ont bénéficié, des exemples bien connus étant les supermarchés et les meublures. Que les entreprises aient souffert ou bénéficié des confinements, nous pouvons supposer que beaucoup d’entre elles ont connu des niveaux inhabituels de roulement. Cela a une incidence sur la détermination des intérêts assurables pour les pertes d’entreprise.
La dernière année pour laquelle les chiffres d’une entreprise sont « définitifs » sert souvent de référence pour la déclaration d’intérêt assurable. Si cette année déterminante est 2020 ou 2021, il est important de connaître les chiffres de cette année quant à l’impact de COVID-19 sur les ventes annuelles. Une augmentation ou une diminution des ventes de plus de 30% pourrait être juste au coin de la rue. Une augmentation de plus de 30% menace la sous-assurance, une diminution de plus de 30% menace l’assurance. Une partie de la prime payée en trop ne peut pas être récupérée parce qu’elle ne fait pas partie de la bande passante de la clause habituelle d’augmentation ou de diminution.
Préoccupations relatives à l’inflation
L’inflation avait déjà été attirée par les politiques généreuses du marché monétaire des banques nationales pour stimuler l’économie pendant la pandémie, mais elle a rapidement augmenté en raison de la guerre en Ukraine et de la rareté des matières premières, de l’énergie et des biens qui en a résulté. Le taux d’inflation harmonisé (indice IPCH) en Europe en septembre de cette année était de près de 10 % par rapport à l’année précédente. Ce chiffre est encore plus élevé pour les Pays-Bas à 17%. Il s’agit du chiffre le plus élevé jamais mesuré, et d’un revirement sans précédent par rapport aux nombreuses années précédentes où il n’y avait pratiquement pas d’inflation.
En ce qui concerne les polices d’assurance contre les pertes d’exploitation, le taux élevé d’inflation exige une détermination minutieuse de la somme assurée. En supposant des ventes inchangées (en volume), le chiffre d’affaires d’une entreprise peut augmenter fortement parce que les prix de vente sont plus élevés. La question de savoir si cela augmente également l’intérêt assurable varie d’une entreprise à l’autre. Cela dépend de la mesure dans laquelle les coûts variables augmentent. Augmentent-ils plus rapidement ou plus lentement que les prix de vente ? L’influence de l’inflation sur l’intérêt (à peu près la différence entre les ventes et les coûts variables) nécessite donc une analyse plus spécifique au niveau de l’entreprise pour éviter la sous-assurance ou la surassurance en dehors des limites de la clause d’augmentation / diminution.
L’inflation peut également avoir une incidence sur le calcul des pertes d’entreprise après qu’un événement assuré se soit produit. Par exemple:
- La perte de revenus futurs est généralement calculée en utilisant la tendance des revenus jusqu’à la date de réclamation ; toutefois, dans les conditions actuelles, on peut plus que jamais se demander dans quelle mesure cette tendance se poursuivra à l’avenir si elle est principalement attribuable à l’inflation.
- Le taux d’intérêt antérieur est moins approprié comme indicateur du taux d’intérêt pendant la période de demande qu’il ne l’a été dans le passé. Comme mentionné ci-dessus, cela dépend beaucoup de la mesure dans laquelle l’entrepreneur subit l’inflation du côté des achats et de la mesure dans laquelle il peut la transmettre. La marge brute et, par conséquent, le pourcentage d’intérêt peuvent changer considérablement en conséquence.
- Lorsqu’on évalue si les pertes de production peuvent être compensées au cours de la période assurée, il faut maintenant tenir davantage compte de la mesure dans laquelle cela peut également être fait à la même marge. Si la hausse des prix d’achat ne peut pas, ou ne peut pas être suffisamment, répercuté sur les prix de vente, alors la marge pendant la production de rattrapage est inférieure à ce qu’elle aurait été si la production n’avait pas cessé. Ensuite, malgré le rattrapage de la perte de production, une composante de perte d’exploitation reste.
Regard vers l’avenir
Les développements actuels jouent un rôle dans la prolongation des politiques d’interruption des activités. Plus que jamais, une attention particulière est requise à la période assurée et à la détermination de la somme assurée. La période d’assurance la plus courante de 52 semaines semble avoir besoin d’une révision robuste. Avec la détermination de l’intérêt assurable entourée de plus d’incertitudes qu’auparavant, on pourrait envisager d’augmenter le pourcentage habituel de 30 % dans la clause d’augmentation/diminution.